Bermula dengan pembentukan Negeri-negeri Selat, yang terdiri daripada Singapura, Pulau Pinang, Melaka, Labuan dan Perak pada tahun 1826, Sistem Pentadbiran Percukaian dikawalselia oleh Gabenor dan sebuah Majlis yang bertanggungjawab sepenuhnya kepada Jeneral Gabenor di Calcutta, India atau dikenali sebagai Board of Governors of the East India Company.

Walaupun penempatan Negeri-Negeri Selat telah ditubuhkan, beberapa struktur percukaian dan praktis yang digunakan oleh pembesar Melayu masih dikekalkan, sebagai contoh sistem cukai pertanian. Di dalam sistem ini, satu pemajak dengan pembida tertinggi akan dikenakan oleh pemerintah untuk memungut cukai. Pemajak itu diberikan sebuah lesen dan patuh kepada undang-undang tertentu. Ini akan memudahkan proses untuk mendapatkan keuntungan duti eksais.